RESUMEN CARTERA – ABRIL 2021
Y de nuevo volvemos a hacer balance de otro mes que se va. Abril ha pasado volando, la semana santa el buen tiempo sin duda han contribuido a ello y nosotros seguimos a lo nuestro: balance de nuestros activos, ingresos por dividendos y compras.
Hemos incorporado a British American Tobacco a nuestra cartera, otra tabacalera, ya nos conocéis y hemos añadido al líder del sector, aprovechando que nos aportaría diversificación tanto en moneda como en país respecto a Altria.
Durante el próximo mes realizaremos pequeños ajustes en nuestro holding, habrá salidas y alguna incorporación y también incrementaremos el peso de algunas rezagadas tratando de mejorar el precio medio de compra y equilibrar algunas participaciones que estaban por debajo de lo previsto en nuestro plan de inversión.
En términos generales abril ha sido un buen mes, hemos aumentado los dividendos cobrados respecto al mismo mes del año pasado, la inversión en fondos indexados continua al alza y nuestra cartera de acciones sigue escalando posiciones.
Durante este mes prácticamente todas las bolsas mundiales se han teñido de verde y siguen recuperando posiciones.
El Ibex y el FTSE, únicas bolsas que aún no han vuelto a niveles pre Covid, se han apuntado subidas del 2.7% y 3.8% respectivamente, similar a la subida de la bolsa francés, mientras que si cruzamos el charco nos encontramos con subidas del 5% en el S&P 500 y el Nasdaq o del 2.7% en el Dow Jones.
La cara triste de la moneda le ha tocado vivirla a la bolsa italiana, con una caída en el mes del 2%.
La parte de nuestro holding que más alegrías nos está dando continúan siendo los fondos indexados, su rentabilidad sigue creciendo y ha vuelto a marcar un máximo histórico alcanzando un 28.29%.
Con el avance de la vacunación y la posible apertura de fronteras de cara a la temporada de verano, la economía mundial trata de recuperarse y los mercados comienzan a creérselo con subidas importantes que se van consolidando en el transcurrir de los meses.
Parece que la parte más crítica de la cuarta ola ha quedado atrás y las restricciones comienzan a relajarse, o ya se les pone fecha, lo que permite que el consumo se desarrolle con normalidad.
A pesar de las buenas noticias, no nos cansaremos de repetir que es necesario mantener la calma, no dejarnos llevar por la locura del mercado y continuar fieles al plan: ahorrar para incrementar nuestro colchón de seguridad (viviremos tiempos muy difíciles y es mejor estar bien protegidos), aumentar la liquidez para realizar alguna compra siempre que se presente una buena oportunidad (buenas empresas a buen precio y con amplio margen de seguridad) y esperar.
Seguimos, por lo tanto, haciendo repaso de la evolución de nuestra cartera, cobro de dividendos, rentabilidades por tipo de inversión, diversificación y todo tipo de gráficos, comparaciones y análisis que ya vienen siendo habituales en nuestros resúmenes, ¡Allá vamos!
Nuestra cartera de acciones continúa paseándose por la zona verde, ha perdido 0.3% respecto al cierre del pasado mes de marzo, pero seguimos siendo positivos dada la incertidumbre del mercado. La rentabilidad se sitúa en +1.5%.
Seguimos fieles cada mes a nuestra aportación a los fondos indexados que llevamos en cartera. Aportamos el mínimo (150€) a los 4 fondos que llevamos:
- Amundi MSCI World
- Amundi MSCI North America
- Amundi MSCI Europe
- Amundi MSCI Emerging Markets
Como ya venimos comentando, esta es la parte de la cartera que más alegrías nos está dando, este mes alcanza un nuevo máximo, situándose en +28.29%. Todos se encuentran en positivo, siendo el Amundi MSCI Europe el que peor rentabilidad aporta con un +21.39% mientras que Amundi MSCI North America es el que mejor se está comportando, con una rentabilidad de +35,50%.
Para acabar, tenemos nuestra pequeña inversión en crowdlending (Viventor y Bondora). Trabajamos con la opción de auto invest activada y llevábamos algunos meses parados ya que no se ofrecían prestamos que satisficieran nuestras rentabilidades. Seguimos únicamente invirtiendo en préstamos con opción de garantía de recompra y nos está funcionando a la perfección y no tenemos que lamentar ningún impago.
Por lo tanto, la inversión quedaría distribuida de la siguiente manera:
Actualizamos el gráfico para realizar el seguimiento de nuestros activos a lo largo de los meses y comprobar cómo evoluciona la rentabilidad:
CARTERA DE ACCIONES
Nuestra cartera lleva una rentabilidad neta acumulada de +1.5% incluyendo dividendos y operaciones.
El gráfico de mejores y peores de la cartera prácticamente no sufre cambios, actualmente 9 de los 27 valores que llevamos están en positivo. Los que mejor se están comportando a cierre de mes son: Abbvie (51.8%), SSE (36.9%) y Omega Healthcare (30.8%), mientras que en la parte baja de la tabla están los rezagados de los últimos meses, tenemos a los clásicos del Ibex Telefónica (-65.2%) y Santander (-46.3%) acompañados por el REIT francés, Unibail Rodamco (-49.5%).
En el siguiente gráfico comprobaremos la rentabilidad total de cada uno de nuestros activos desde la fecha en que lo hemos incorporado a la cartera, teniendo en cuenta la inversión realizada, los dividendos netos cobrados y la valoración actual.
AbbVie vuelve a recuperar la primera posición (58.8%) desbancando a Endesa (55.4%), a la que se le acerca rápidamente Omega HelathCare (52.3%) y SSE (46.7%).
DIVIDENDOS
En abril hemos cobrado los siguientes dividendos netos:
El total de los ingresos netos asciende a 482.95€.
Aumentamos un 48.9% respecto al mismo periodo del año anterior; a pesar de que en el cómputo global seguimos un 2.7% por debajo, proseguimos con un buen arranque de año teniendo en cuenta la situación que viven los mercados, lo que nos permite afrontar con cierto optimismo la consecución de los objetivos para este nuevo año.
En el acumulado del año alcanzamos la cifra neta de 1768.54€. Una media de 442.14€/mes.
Los ingresos por dividendos son un 2.7% inferiores a los del mismo periodo del año anterior.
El desglose anual según valor es el siguiente:
La distribución de los dividendos mensual y trimestral quedaría como sigue:
El año no ha hecho más que arrancar y como se puede apreciar en los gráficos estamos en la dirección correcta, somos optimistas, a pesar de que algunas de nuestras empresas ya han anunciado recortes o cancelaciones.
Seguimos analizando los gráficos para medir la rentabilidad por dividendo no solo de las acciones que configuran nuestra cartera sino también por sectores y países. Con esta información pretendemos tener una visión más clara y en detalle de cómo afectan las distintas retenciones (origen y destino) a nuestros dividendos.
El número de empresas que ya nos han pagado algún dividendo sigue creciendo, y ya se empieza a ver con más claridad cuáles serán las que nos aportarán jugosas rentabilidades. Después de recibir los primeros pagos de las empresas americanas podemos decir casi con toda seguridad que tanto Altria como AbbVie y AT&T, junto con la británica Glaxosmithkline rondarán el 4% o 4.5% de rentabilidad neta, Gas Natural y SSE se acercarán al 5% o 5.5% mientras que Endesa y Omega HelathCare volverán a rondar el 6% y 6.5% respectivamente.
En relación con lo comentado en el anterior gráfico a los sectores Salud, Utilities y Tabaco, que aportan una parte importante de la rentabilidad de nuestra cartera (3,5% en el peor de los casos y 5,4% en el mejor) se les une este mes el sector automoción después de haber recibido el pago de Daimler.
En este último gráfico podemos ver claramente la doble retención de los mercados que componen nuestra cartera, reduciendo de manera importante las plusvalías. Ya hemos percibido ingresos de alguno de los mercados con más penalización (Francia y Alemania) y se puede apreciar claramente cómo penaliza la retención en origen.
OBJETIVOS 2021
Estos son los objetivos que nos hemos marcado para este año, van de la mano del plan que hemos trazado hasta a largo plazo con el objetivo de obtener unos ingresos pasivos netos del orden de 25.000€ en 2030.
- Seguir incrementando la diversificación por sectores, de tal manera que no haya más de 3 sectores que superen el 10% y ninguno por encima del 20%. – No cumplido (Utilities 18.7%, Telecomunicaciones 13.0%, Consumo defensivo 11.0%, Salud 10.7%)
- Introducir un nuevo país y bajar la exposición al Ibex por debajo del 35% – No cumplido (España 41.5%). País no introducido
- Introducir una nueva moneda y reducir la exposición al Euro por debajo del 55%. – No cumplido (58.7%). Moneda no introducida
- Alcanzar una rentabilidad global de la cartera (dividendos) del 4.0% o superior y aumentar los ingresos netos por dividendos un 20%. – No cumplido (0.92% y -77.8%)
- Gestionar correctamente (primera vez) los modelos D6 y 720. – Cumplido (D6 realizado, 720 realizado).
- Incrementar inversión 10%. – No cumplido (6,34%)
Libre Inversión es el nuevo blog sobre finanzas, inversión e ingresos pasivos. Con tips prácticos basados en la experiencia de sus editores, descubrirás la mejor manera de alcanzar tu independencia económica.